Nous avons conseillé Areva sur la cession d’Elta à Groupe Gorgé.
Elta, société basée à Toulouse (Haute-Garonne), est spécialisée depuis 1975 dans le développement, la commercialisation et le maintien en conditions opérationnelles d’équipements et systèmes électroniques pour l’industrie aéronautique et spatiale.
Ses activités notamment de vente et maintien en condition opérationnelle de balises aériennes de détresse ont généré 15,6 millions d'euros de revenus en 2015, avec un effectif de 92 personnes.
Cette cession d’Elta à ECA Group s’effectue dans le cadre de la mise en œuvre du plan stratégique d’Areva TA visant le recentrage de ses activités sur le nucléaire. Elle permet par ailleurs d’adosser la société Elta à un actionnaire de long terme pouvant l’accompagner dans son développement stratégique et industriel.
Préalablement, en préparation de cette cession, Areva avait dans un premier temps racheté les 34% détenu par OHB dans Elta, société alors de c.35 millions d'euros de chiffre d’affaires qui regroupait en plus des activités aéronautiques et spatiales, des activités nucléaires et transports, puis dans un second temps séparé les activités nucléaires et transports pour les intégrer directement dans Areva et laisser dans Elta seulement les activités aéronautiques et spatiale en vue de leur cession à 100%.
Clearwater a accompagné Areva tout au long de la réorganisation du capital et opérationnelle d’Elta, à savoir dans un premier temps dans l’acquisition des 34% détenu par OHB, puis dans un second temps dans la séparation et l’intégration des activités nucléaires et transports au sein d’Areva et dans un troisième temps dans l’organisation d’un processus d’enchères large auprès d’industriels français et étrangers, conduisant en novembre 2016, à la sélection d’ECA Group comme repreneur d’Elta.
